Luottolaitoksen omaisuuserien markkina-arvoihin perustuva tilinpäätös

Abstract

Tutkimuksen tarkoituksena on selvittää, mitä erilaisia vaikutuksia markkinahintaisen arvostuksen soveltamisella pankkien tilinpäätöksiin voi olla.Lisäksi pohditaan markkinahintaisen arvostuksen tulevaisuudennäkymiä Suomessa. Tutkimus perustuu pääosin Yhdysvalloissa tehtyjen tutkimusten tuloksiin sekä markkinahintaisen ja hankintahintaisen arvostuksen välillä käytyyn keskusteluun.Tutkumlksessa kartoitetaan markkinahintaisen arvostuksen nykytilaa Yhdysvalloissa FASB:in standardeihin No. 105, 107 ja 115 nojautuen.Markkinahintaisen arvostuksen taustaa ja teoriaa on saatu erityisesti kirjasta Modernizing the Financial System: Recommendations for Safer, More Competitive Banks sekä Morrisin ja Sellonin tutkimuksesta Market Value Accounting for Banks: Pros and Cons.Suomen tilannetta tarkastellaan erityisesti rahoitustarkastuksen määräysten avulla.Selvityksen tuloksia sovelletaan tutkimuksen loppuosassa pohdittaessa mahdollisuuksia suomalaisten luottolaitosten omaisuuserien markkinahintaiseen arvostukseen tilinpäätöksessä. Markkinahintaisen arvostuksen käytännön toteuttamisessa on monia ongelmia, kuten markkinahintojen estimointiin liittyvä subjektiivisuus.Markkina-arvoihin perustuvassa omaisuuserien arvostuksessa on kuitenkin myös monia etuja.Markkinahintainen arvostus esimerkiksi huomioi korkotason vaihteluiden vaikutukset oman pääoman arvoon toisin kuin hankintahintainen arvostus.Ulkoiset paineet pakottavat Suomen ottamaan kantaa markkinahintaiseen arvostukseen, sillä Euroopan Unionin jäsenet Tanska ja Iso-Britannia soveltavat jo osittaista markkinahintaista arvostusta.Lisäksi Ruotsi on viemässä lakiinsa mahdollisuutta arvostaa luovutettavaksi tarkoitettuja arvopapereita markkina-arvoihinsa.Arvopaperit olisi Suomessa järkevää asettaa eri luokkiin niiden käyttötarkoituksen mukaan (aktiivinen kaupankäynti / eräpäivään saakka pitäminen).Eri luokkien arvopapereiden kirjanpidolliset käsittelyt tilinpäätöksessä olisivat keskenään erilaisia.Luokkien välisille siirroille ja eräpäivään pidettäviksi tarkoitettujen arvopapereiden luokasta myynnille määrättäisiin vastaavanlaiset ehdot kuin Yhdysvalloissa.Siten luottolaitoksen mahdollisuudet tuloksen manipulointiin tilinpäätöksessä pienenisivät.